Đòn bẩy tài chính là gì? Cách sử dụng đòn bẩy tài chính hợp lý

229 views

Đòn bẩy tài chính là gì? Cách sử dụng đòn bẩy tài chính như thế nào giúp bạn sinh lời tránh được các rủi do không cần thiết xảy ra. Cùng https://luong.vn/ đi tìm hiểu nhanh qua bài viết dưới đây nhé.

1. Đòn bẩy tài chính là gì? Giải đáp

Đòn bẩy tài chính (hay còn gọi là leverage) là sử dụng các nguồn tài chính ngoài để tăng số tiền đầu tư của một nhà đầu tư. Khi sử dụng đòn bẩy tài chính, nhà đầu tư chỉ cần đặt một khoản tiền nhỏ là có thể vay mượn được số tiền lớn hơn để đầu tư vào thị trường tài chính. Tỷ lệ đòn bẩy thường được tính bằng cách chia số tiền vay mượn cho số tiền đầu tư ban đầu. Ví dụ, nếu nhà đầu tư đặt cọc 10.000 USD và vay mượn thêm 90.000 USD để đầu tư, tỷ lệ đòn bẩy tài chính của họ là 9:1.

Đòn bẩy tài chính có thể tăng lợi nhuận của nhà đầu tư nhanh chóng nếu thị trường tăng giá, nhưng cũng có thể làm tăng rủi ro nếu thị trường giảm giá. Nếu giá tài sản giảm, nhà đầu tư vay mượn sẽ phải trả lại số tiền vay, và nếu giá tài sản giảm đến mức quá thấp, nhà đầu tư có thể mất tất cả số tiền đầu tư ban đầu cùng với số tiền vay mượn. Do đó, đòn bẩy tài chính là một chiến lược đầu tư có tiềm năng sinh lời cao nhưng cũng rất rủi ro.

2. Công thức tính đòn bẩy tài chính

Công thức tính đòn bẩy tài chính là:

Đòn bẩy tài chính = Tổng tài sản / Vốn chủ sở hữu

Trong đó:

Tổng tài sản là tổng giá trị tất cả các tài sản mà công ty sở hữu hoặc điều hành.
Vốn chủ sở hữu là số tiền mà chủ sở hữu đầu tư vào công ty.

Ví dụ, nếu một công ty có tổng tài sản là 100 tỷ đồng và vốn chủ sở hữu là 20 tỷ đồng, đòn bẩy tài chính của công ty đó là 5 (100/20 = 5).

3. Ý nghĩa của đòn bẩy tài chính

Đòn bẩy tài chính có ý nghĩa quan trọng trong việc đánh giá và quản lý rủi ro của một công ty hoặc một nhà đầu tư. Nó thể hiện mức độ sử dụng tài sản nợ để tăng cường hiệu quả của vốn chủ sở hữu. Đòn bẩy tài chính càng cao, cho thấy công ty sử dụng nhiều tài sản nợ để tăng trưởng vốn chủ sở hữu.

Với mức độ đòn bẩy tài chính cao, công ty hoặc nhà đầu tư có thể đạt được lợi nhuận cao hơn khi đầu tư với số tiền ít hơn, nhưng đồng thời cũng có rủi ro lớn hơn. Nếu không quản lý rủi ro tốt, công ty hoặc nhà đầu tư có thể mất tiền và vỡ nợ.

Do đó, khi quản lý đầu tư, cần đánh giá cẩn thận đòn bẩy tài chính của mình để chọn ra mức đòn bẩy tài chính phù hợp với mục tiêu và khả năng tài chính của mình.

4. TOP 5 đòn bẩy tài chính được sử dụng phổ biến

Đòn bẩy tài chính thông thường (Leverage Ratio): Đây là tỷ lệ giữa tổng tài sản và vốn chủ sở hữu, cho thấy mức độ tài trợ của công ty đến từ các khoản nợ vay. Tỷ lệ này được sử dụng để đánh giá tính thanh khoản và rủi ro tài chính của một công ty.

Đòn bẩy tài chính hoạt động (Operating Leverage): Đây là mức độ sử dụng chi phí cố định trong sản xuất và kinh doanh. Nó cho thấy sự ảnh hưởng của các chi phí cố định đến lợi nhuận của công ty. Nếu công ty sử dụng nhiều chi phí cố định thì sẽ có đòn bẩy tài chính cao, nhưng cũng đồng nghĩa với rủi ro kinh doanh cao.

Đòn bẩy tài chính tài sản (Asset Leverage): Đây là sự sử dụng các tài sản có giá trị để tăng lợi nhuận và tăng đòn bẩy tài chính. Nó được tính bằng tỷ lệ giữa tổng tài sản và vốn chủ sở hữu. Tỷ lệ này cho thấy khả năng của công ty sử dụng tài sản để tăng lợi nhuận và tăng giá trị cho cổ đông.

Đòn bẩy tài chính tài khoản (Account Leverage): Đây là đòn bẩy sử dụng các khoản nợ để tăng vốn sở hữu. Đây là phương pháp thông dụng để mua nhà, mua ô tô hay các tài sản lớn khác. Tuy nhiên, rủi ro khi sử dụng đòn bẩy tài khoản cũng cao và cần được quản lý cẩn thận.

Đòn bẩy tài chính tác động đến thuế (Tax Leverage): Đây là đòn bẩy sử dụng các khoản giảm thuế để tăng lợi nhuận và tăng giá trị cho cổ đông. Nói cách khác, công ty sử dụng các biện pháp giảm thuế để tăng lợi nhuận. Tuy nhiên, sử dụng đòn bẩy tài chính tác động đến thuế cũng có thể gây rủi ro pháp lý và cần được quản lý cẩn thận.

5. Một số lưu ý khi sử dụng đòn bẩy tài chính

Để có thể sử dụng đòn bẩy tài chính hợp lý bạn nên xem qua một vài lưu ý mà chúng tôi thống kê dưới đây.

Hiểu rõ ràng về đòn bẩy tài chính và cách tính toán đòn bẩy.

Định rõ mục đích sử dụng đòn bẩy, cân nhắc lợi ích và rủi ro của việc sử dụng đòn bẩy.

Sử dụng đòn bẩy tài chính chỉ khi bạn có đủ kiến thức, kinh nghiệm và hiểu biết về thị trường tài chính.

Không sử dụng đòn bẩy tài chính quá cao để tránh rủi ro không đáng có.

Không sử dụng đòn bẩy tài chính khi thị trường đang không ổn định hoặc không rõ ràng xu hướng.

Luôn theo dõi và đánh giá rủi ro liên quan đến đòn bẩy tài chính, đặc biệt là khi sử dụng đòn bẩy tài chính lớn.

Tìm hiểu thật kỹ về các sản phẩm tài chính mà bạn định sử dụng đòn bẩy để đảm bảo hiểu rõ ràng về cơ cấu và rủi ro của sản phẩm đó.

Luôn duy trì tư duy cởi mở và luôn sẵn sàng học hỏi để cải thiện kỹ năng đầu tư của mình.

Xem thêm: Lãi đơn là gì? Công thức và lợi ích của lãi đơn trong kinh doanh

Xem thêm: Báo cáo tài chính là gì? Cách đọc và phân tích báo cao tài chính

Trên đây là toàn bộ thông tin giải đáp đòn bẩy tài chính là gì. Cũng như các kinh nghiệm khi đầu tư tài chính giúp bạn sinh lời. Để cập nhật thêm những kiến thức tài chính – chứng khoán thú vị, hãy ghé thăm chuyên trang chúng tôi thường xuyên nhé!